|
| 梦网科技(002123)经营总结 | | 截止日期 | 2024-12-31 | | 信息来源 | 2024年年度报告 | | 经营情况 | 第三节 管理层讨论与分析
一、报告期内公司所处行业情况
公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息披露》中软件与信息技术服务业的披露要求
一、行业基本情况
（1）企业短信市场业务量稳定增长
企业短信作为移动信息服务的主要形式，具有便捷性、稳定性与可靠性的特征。随着移动互联网蓬勃发展，企业短信凭借精准触达、高渗透率、低成本的特点，成为企业管理客户、沟通客户、服务客户的主要渠道，为移动信息服务市场带来大量包括动态验证码、通知提醒、会员营销等短信在内的即时通信需求。根据工信部发布的2024年通信业统计公报显示，2024年，全国移动短信业务量20162亿条，比上年增长7.9%，移动短信业务收入比上年增长2.5%。
（2）互联网和移动互联网行业用户规模保持平稳增长
作为人与人之间沟通、连接线上与线下的信息桥梁，即时短信在短信验证码、信息推送等场景下的应用比例正随着互联网行业的不断壮大而大幅提高。移动互联网的发展为移动互联网技术和信息服务领域创造了新的成长空间。随着互联网的飞速发展，现如今已经成为影响我国经济社会发展、改变人民生活形态的关键行业。2024年，移动互联网接入流量达3376亿GB，比上年增长11.6%。截至2024年底，移动互联网用户达 15.7亿户，全年净增 4575万户。全年移动互联网月户均流量（DOU）达 18.18GB/户·月，比上年增长7.4%；12月当月DOU达19.7GB/户，较上年底提高0.71GB/户。
（3）行业集中度加速提升，头部企业优势凸显
随着国家工信部对信息安全的不断强调、行业法律法规的不断完善、主管部门相应监管的不断深入，移动信息服务行业对行业的新进入者具有较强的壁垒。在中央网络安全和信息化委员印发的《“十四五”国家信息化规划》中，明确了关键信息基础设施安全、网络安全和数据安全的重点工程和重大任务，强化了对数据安全保障能力建设的要求，加强数据交易安全管理与监督保障、加强对重要数据、企业商业秘密和个人信息的保护。一些技术力量不强，运营能力较弱的小型移动信息服务提供商将无法满足监管要求，逐渐被这个行业所淘汰，行业内的客户及供应商资源等上下游产业链相关方将向技术实力过硬、运营能力强的大型移动信息服务提供商汇聚。未来，这些具有核心竞争力的企业市场份额将进一步扩大，移动信息服务行业经营集中度将进一步提升。
政策层面，2024年11月，工信部、中央网信办、国家发展改革委等12部门联合印发了《5G规模化应用“扬帆”行动升级方案》。其中提出，到2027年年底，5G 个人用户普及率超 85%，5G 网络接入流量占比超 75%。此次的《方案》，也被视为指导我国 5G 产业规范发展的第二个三年计划。其指出，要加速 5G 新通话、裸眼3D、云手机、5G消息等应用创新，实现5G新通话用户规模突破1亿。推动5G与AI深度融合，提升互动视频等新型交互体验。鼓励基础电信企业面向公众不同需求提供差异化服务，终端企业加快推进手机支持超高清视频显示及拍摄，促进 5G 超高清视频及直播在娱乐、赛事、电商等领域规模发展。在国家不断推进5G产业发展，通信行业整体向好的大背景下，5G对经济社会影响持续增强。
（5）5G消息商用不断推进，信息化服务前景广阔
站在数字化转型的关键节点，5G 消息正从"技术升级"迈向"生态重构"。中国电信2025年启动的 3.27亿元5G消息平台扩容工程，为未来5G消息大规模商用构建坚实技术底座，标志着运营商正通过基础设施升级为行业应用铺路。此外，苹果 iOS 18.1 系统对 5G 消息的全面支持。在 5G 消息发展过程中，运营商建立了覆盖超11亿终端的5G阅信平台，形成5G消息、5G阅信、视信合一、终端全覆盖的5G消息解决方案，5G阅信成为 5G 消息解决方案的重要组成部分，为客户提供强大的通信及应用能力。5G 消息是顺应国家要求、运营商需求、行业需求的重要举措。首先是国家要求，推进 5G 消息与网络媒体深度融合，5G 消息将超越短消息服务的范围，提供更多的业务；其次是运营商需求，从目前发展的情况来看，个人消息市场正在下滑，行业消息市场在不断增长和增值，消息服务的推动力已经从个人推动变成行业推动；最后是行业需求，目前，对行业来说，下一个十年，5G 消息在 ToB 领域的业务将会成为新的业务增长点。5G 消息认证、交互、安全性高，能够满足B2C闭环业务需要，且5G消息能在AI智能应用领域提供便捷的智能搜索服务和最丰富的数字消费平台，市场空间巨大。目前，5G 消息的产业生态已经初步形成，但要快速做大 5G 消息产业规模，还需要产业链通力协作，建立共生共赢的合作模式，促进5G消息产业繁荣。
（6）AI时代催生企业营销规模增长，私域流量重塑竞争格局
随着 AI 技术不断发展及普及，其应用已进入创意开发领域，从节省时间和成本到增强客户体验、提高个性化和更全面的洞察趋势，AI已逐渐深入赋能方方面面。尤其在营销领域，依靠自动化服务进一步降本增效，推动广告营销业务流程重塑和产品价值创新。
而在 AI 技术的深度赋能下，私域流量已成为企业营销增长的核心阵地，驱动行业规模快速扩张并重塑竞争格局。据艾媒咨询数据显示，2024年中国 96.61%的消费者进入过商家私域，且私域用户购买转化率显著高于公域，印证了私域流量在高复购场景中的战略价值。随着渠道获客的成本越来越高，企业营收增长从依赖拉新的方式转变为对客户终身价值的深度挖掘。短消息是建立私域用户体系，保证客户的留存率，并能持续转化的重要渠道。可以预见，AI 技术+消息服务的融合应用是关键推力，通过智能化运营、个性化推送和数据驱动的精准决策，企业得以在私域生态中实现降本增效与用户价值深挖的双重突破。
2、行业地位
梦网科技是国内领先的云通信服务商，经过多年发展，公司已建立为客户提供多格式、跨平台、低延时、广覆盖的综合云通信平台服务能力。公司在云通信领域开展了连接运营商侧深入EC侧的SMS及5G消息创新研发、平台建设、客户侧部署，软硬件产品广泛应用于金融、政务、互联网、交通运输、物流、电商、教育等多个行业领域，为十数万家大中型企业与超十亿个人用户提供沟通便利。公司的云通信业务基于用户需求，可提供多种部署模式，不断推出不同领域的SaaS及PaaS级平台产品，为企业客户提供稳定的云通信服务。
另外，梦网科技已和三大运营商全面签署 5G 阅信平台合作协议，平台合作具有延续性与稳定性，稳固了业务发展根基，三大运营商已全面上线阅信平台并大力推广阅信业务。与此同时，梦网科技基于通信和终端服务领域积累的核心技术，与华为、小米、荣耀、OPPO、vivo达成合作，由此，公司携手三大运营商及头部终端厂商，支撑运营商创建了覆盖超 11亿终端的 5G 阅信平台，使得 5G 消息解决方案形成了规模化的覆盖和强大的平台通信能力，建立了支持 11亿+终端覆盖的阅信平台的线上运营能力，并形成了与众多上下游企业的行业探索和布局。5G 阅信的成功建设为行业短信市场升级带来新的巨大的发展空间，也为 5G 消息解决方案成功规模化商用奠定了基础。
公司的客户规模、开发者规模、行业覆盖率、平台日活跃用户数、日均消息量等方面均保持行业领先。
四、主营业务分析
1、概述
公司主要业务情况参见“第三节、管理层讨论与分析”中“一、二、三”部分的相关内容。
报告期内，公司主营业务未发生重大变化，公司营业收入440,367.41万元，同比下降15.87%；归属于上市公司股东的净利润3,817.27万元，同比扭亏为盈；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润1706.73万元，同比扭亏
为盈；经营活动产生的现金流量净额 50,287.19万元，同比增加226.05%。2024年末，公司总资产39.56亿元，与上年度末相比减少9.06%；归属上市公司净资产17.11亿元，与上年度末相比增长5.27%。
2024年，公司利润扭亏为盈的主要原因系：
1、报告期内，公司在传统云短信业务方面，主动剥离低毛利客户，有效提高了云短信业务的毛利额和毛利率；重点聚焦高毛利 5G 阅信业务，实现营业收入和毛利同比增长明显；同时国际业务增长迅猛，营业收入同比增长48.74%，
占公司总体营业收入比重较同期增长8.88%，提升至20.45%，毛利同比增加83.31%。综上，公司毛利额同比增加35.51%，综合毛利率同比增长3.83%，提升至10.11%；
2、报告期内，公司精简机构，优化冗余人员，提高人力资源效率，加强费用管控，提升费用支出效益，三项费用同比减少6841.30万，同比减少15.47%。
2、收入与成本
（1） 营业收入构成
（2） 占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品、地区、销售模式的情况 适用 □不适用
公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息披露》中软件与信息技术服务业的披露要求
公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据 □适用 不适用
（3） 公司实物销售收入是否大于劳务收入
□是 否
（4） 公司已签订的重大销售合同、重大采购合同截至本报告期的履行情况 □适用 不适用
（5） 营业成本构成
行业分类
行业分类
（6） 报告期内合并范围是否发生变动
是 □否
①深圳市语畅通讯科技有限公司为子公司深圳市梦网科技发展有限公司投资设立，持股100%。
②新算力（北京）科技有限公司为子公司深圳市梦网科技发展有限公司非同一控制下企业合并，持股51%。
③慧计算（北京）科技有限公司为子公司深圳市梦网科技发展有限公司非同一控制下企业合并，持股51%。
④注销全资子公司新疆梦网节能电气有限公司。
（7） 公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □适用 不适用
（8） 主要销售客户和主要供应商情况
3、费用
4、研发投入
适用 □不适用
主要研发项目名称 项目目的 项目进展 拟达到的目标 预计对公司未来发展的影响梦网云通讯3.0版 为公司所有产品提供统一门户，可为各类型客户提供服务 报告期内已上线 可以为互联网客户提供服务，也可以为直客提供服务，还可以为代理商、合作伙伴提供服务 平台通过融合了公司主要产品，涵盖了阅信、5G消息、视信、短信、APP Push等多种消息渠道。客户可通过线上自助服务开通和使用业务，可为新业务向更多潜在客户的推广助力。智能工单系统2.0版 提升运营效率、缩短受理时间 待试运行验证 将公司的管理流程和业务数据打通 提升运营效率、缩短受理时间。统一消息中心SaaS平台 为客户提供自由定制全渠道升富回落的机制 报告期内已上线 增加客户精细化管理和分类打标签的能力 托管版EMP无缝升级到统一消息中心SaaS平台，全面支撑短信老客户拓展5G阅信、5G消息、视频短信等新业务。短信PaaS平台迭代升级 夯实平台的通信能力，增强平台业务能力 报告期内完成平台升级 重构平台智能路由能力，提升运营效率，节约公司成本 承载短信发送量增加，整体提升平台的能力与性能。MBoss平台升级 为各产品线提供公共数据处理，包括为工单系统等各子系统的 报告期内完成平台升级 完善客户管理线上化建设，精细化提升运营运维效率 实现新客户入网、企业信息校验、计费客户账号开设、合同归实现提供了基础 档、签名受理、发送账号开设等业务受理自动化。实现公司全产品的企业信息、账号信息、账号签名等信息自动同步，企业开户时间缩短。Nova助手升级 为短信、阅信、视信、5G消息、 VOS语音产品的运营提供助力，便于管理层决策分析，业务人员实时掌控客户情况，助力公司业务发展 报告期内完成平台升级 实现5G消息、VOS语音通话新产品数据展示上线，短信、阅信、视信、5G消息等全产品新增发送趋势图、MCC机构汇总、补齐各类别数据分析 有助于管理层更好地决策分析，业务人员更好地掌控客户情况。
5、现金流
五、非主营业务分析
适用 □不适用
六、资产及负债状况分析
1、资产构成重大变动情况
2、以公允价值计量的资产和负债
适用 □不适用
3、截至报告期末的资产权利受限情况
七、投资状况分析
1、总体情况
适用 □不适用
2、报告期内获取的重大的股权投资情况
□适用 不适用
3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况
□适用 不适用
4、金融资产投资
（1） 证券投资情况
适用 □不适用
（2） 衍生品投资情况
□适用 不适用
公司报告期不存在衍生品投资。
5、募集资金使用情况
□适用 不适用
公司报告期无募集资金使用情况。
八、重大资产和股权出售
1、出售重大资产情况
□适用 不适用
公司报告期未出售重大资产。
2、出售重大股权情况
□适用 不适用
九、主要控股参股公司分析
适用 □不适用
投资设立，持股100%。 无
新算力（北京）科技有限公司 子公司深圳市梦网科技发展有限公司非同一控制下企业合并，持股51%。 无慧计算（北京）科技有限公司 子公司深圳市梦网科技发展有限公司非同一控制下企业合并，持股51%。 无新疆梦网节能电气有限公司 注销全资子公司 无
十、公司控制的结构化主体情况
□适用 不适用
十二、报告期内接待调研、沟通、采访等活动
适用 □不适用
接待时间 接待地点 接待方式 接待对象类型 接待对象 谈论的主要内容及提供的资料 调研的基本情况索引
2024年02月21日 深圳市南山区高新中四道龙泰利大厦2楼 实地调研 机构 富荣基金管理有限公司毛运宏、泉果基金管理有限公司张家盛、创金合信基金管理有限公司陆迪、长江证券股份有限公司李烨 对公司近期经营状况、业务发展、行业政策、战略布局做了简要解读，并与投资者进行了交流互动。 具体内容详见公司披露在深交所互动易上的投资者活动关系记录表（编号：
2024-02-21）
2024年03月11日 线上会议 电话沟通 机构 人保资产管理有限公司徐良成；万家基金管理有限公司钱海；长城财富保险资管孟晓林；西部利得基金管理有限公司温震宇；德邦基金管理有限公司史彬；中邮人寿保险股份有限公司孟东晖；中国人寿养老保险股份有限公司刘春 对梦网国际近交流。 具体内容详见公司披露在深交所互动易上的投资者活动关系记录表（编号：
2024-03-11）
江；鹏华基金管理有限公司李韵怡；惠升基金管理有限公司 彭柏文；安信基金管理有限公司姜佳汛；长江证券资产管理有限公司刘舒畅；恒越基金管理有限公司徐若锦；交银施罗德金管理有限公司余李平；光大保德信基金管理有限公司林晓枫；华夏财富创新投资管理有限公司刘春胜何京 唐谷军程海泳；嘉实基金管理有限公司谢泽林；东兴基金管理有限公司周昊；长安基金管理有限公司徐小勇；兴华基金管理有限公司陈柳；
鑫元基金管理
有限公司 陈
宇翔；上海混沌投资有限公司 黎晓楠；
上海于翼资产
管理有限公司
张亚辉；上海季胜投资管理有限公司刘青林；民生证券股份有限公司刘雄、雷颖
2024年04月26日 线上会议 电话沟通 机构 中邮人寿朱战宇、广东天贝合 黄鹏、大成基金杜聪、天风证券上海浦东吴伟、摩根基金赵磊、海宸投资金朝辉、中杰投资李文杰、泊通投资孔令全、富国基金于苏枫、天风证券 对公司2023年年度报告和2024年一季度报告的经营要点进行简答，并对投资者关心的问题进行沟通与交流。 具体内容详见公司披露在深交所互动易上的投资者活动关系记录表（编号：
2024-04-26）
巩方舟、天风证券唐海清、天风证券范晶晶、天风证券陈汇丰、恒泰证券季元浩、瑞锐投资陈洪、渤海人寿赵硕、中冀投资张远德、景顺长城 王勇、东方精工周文辉
2024年05月16日 价值在线（https://ww
w.ir-
online.cn/）
网络互动 网络平台线上
交流 机构、个人 线上参与公司2023年度报告业绩说明会的全体投资者 对公司2023年年度报告、公司基本经营情况、未来发展做了简要解读，并与投资者就公司商誉情况、业务情况等方面进行了交流。 具体内容详见公司披露在深交所互动易上的投资者活动关系记录表（编号：
2024-0516）
2024年09月02日 深圳市南山区高新中四道龙泰利大厦2楼 电话沟通 机构 长城财富保险资产管理股份有限公司杨海达、华富基金管理有限公司傅晟、鹏华基金管理有限公司杨飞、华夏财富创新投资管理有限公司刘春胜、上海海宸投资管理有限公司金朝晖、丰琰投资管理（浙江自贸区）有限公司白延红、上海勤辰私募基金管理合伙企业陈超、民生证券股份有限公司白青瑞 对公司2024年半年度报告经营要点进行汇报，并对投资者关心的问题进行沟通与交流。 具体内容详见公司披露在深交所互动易上的投资者活动关系记录表（编号：
2024-0902）
2024年10月22日 深圳市南山区高新中四道龙泰利大厦2楼 电话沟通 机构 太平资产管理有限公司邵军华、富基金管理有限公司傅晟、新疆前海联合基金管理有限公司王灿、招商基金管理有限公司邓艺、创金合信基金管理有限公司郭镇岳、海富通基 对公司2024年三季度报告经营要点进行汇报，并对投资者关心的问题进行沟通与交流。 具体内容详见公司披露在深交所互动易上的投资者活动关系记录表（编号：
2024-1022）
金管理有限公
司于晨阳、承珞（上海）投资管理中心（有限合伙）马行川、上海海宸投资管理有限公司金朝辉、上海保银私募基金管理有限公司谢磊、深圳港丽投资咨询有限公司邵琮元、北京润晖资产管理有限公司邢天成、青岛朋元资产管理有限公司郭可、上海盛宇股权投资基金管理有限公司张亚辉、上海弘润资产管理有限责任公司陈俊、久期投资有限公司魏企彬、青岛幂加和私募基金管理有限责任公司陶冶、循远资产管理（上海）有限公司田超平、北京鸿道投资管理有限责任公司方云龙、杭州拾年投资管理有限公司冯强、观富（北京）资产管理有限公司裴璇、序列（海南）私募基金管理有限公司钟华、天风证券股份有限公司唐海清陈汇丰、华创证券陆心媛、西南证券曾庆亮、中银国际证券股份有限公司 龚锦成
十三、市值管理制度和估值提升计划的制定落实情况
公司是否制定了市值管理制度。
□是 否
公司是否披露了估值提升计划。
□是 否
十四、“质量回报双提升”行动方案贯彻落实情况
公司是否披露了“质量回报双提升”行动方案公告。□是 否
|
|